(株)オリエントコーポレーション【8585】の掲示板 〜2015/04/28

第三四半期決算は残念な結果になりました
去年同様、3月末に利息返還損失引当金の積立による下方修正が
ほぼ確実になりましたね
過払い返金額が想定よりも減少していないとはっきり書いているのが
致命的ではなかろうかと思います
「過払い返金額の減少ペースは想定よりも穏やかに推移しており、
今後の動向につきましては慎重に見極めてまいります」
利息返還引当金が9ヶ月で179億も取り崩され、179億の減益に相当するのに
3月末の下方修正まで全く出てこないのは大変問題があります
尚、通期計画の221億円に対する進捗率は89.7％に達したものの、
5年平均の124.1％を下回りました

以下愛国党さんのコピペ

ポイントは利息返還引当金の
積立不足問題である。

利息返還引当金は１２．３末２５８億円→１２．１２末７９億円
期間中の引当金繰り入れなし。
返還額は１２．４-６期６６億円、２Ｑ６０億円、３Ｑ５４億円

だから、１３．３末にはかなりの繰り入れが必要である。
オリコの表現では「返還金の減少は想定よりも緩やかに減少。
今後については慎重に見極めてまいります。」これがおお甘だましはめ込み文句

また利益２７．２２円/株の潜在株式調整後（優先株）の利益は１０．８０円

以上を勘案するとここの適正株価は１０５円相当になる