イワブチ(株)【5983】の掲示板 〜2015/04/28

「電力架線用金具で首位。交通信号用はほぼ独占。通信関連にも進出」と紹介する株ネット情報にある通り、ここの市場占有率は半端じゃない。
ttp://kabutan.jp/stock/?code=5983

アベノミクスで日本再生、復興促進、国土強靭化、さらには東京五輪も加わった。
電力インフラ、交通インフラ、通信インフラ、すべてがここの製品につながる。
発送電分離、羽田・成田新線、リニア新線、首都高大改修、都内の電線地中化、スマホ・、タブレットブームなど、復興促進に加えて、今後数年にわたり大型プロジェクトがめじろ押しだ。
最近の全国レベルの風水害被害も間断ない追加需要を呼び込んでいる。
今回の増額修正は目先の業容着目ではなく、市場環境の劇的変化による長期成長宣言と受け取るべきだ。

超目先に限っても大きなプレゼント期待が膨らむ。
１株純資産１２６１円、利益剰余金１０９億円、有利子負債７億円の卓越した財務内容に加え、総株式数はわずか１１０００千株、時価総額は本日現在約５０億円でしかない。
上場株式を６．８億円保有。
うち新日鉄１４７０００株（簿価２３５円、現株価３４１円）、住商２１６２００株（簿価１１７８円、現株価１３０１円）等々おそらく来年３月末には２~３割の値上がり、簿価改定利益で数億円の上乗せも期待できそうだ。
売上も下期偏重だ。ここは典型的なBtoB事業、顧客の大半が官公庁や電力、道路、鉄道等公共団体・組織の為、上期より下期の売上ウェイトが格段に高い。
上期のEPS２９．７８円を踏まえ会社は通期予測を４２．８４円とした。
しかし実態は軽く６０円を超えるだろう。営業利益率も７．６％を超えてきたが売り手市場、まだまだ上昇すると思料する。
目先、再増額と増配、自社株買い、さらにはNISAにらみで１００株単元株変更等々が期待できそうだ。５年、１０年先を臨むNISA投資から見れば最もふさわしい株式の１つだ。

今日は市場の混乱でS高を離れて終わったが、実力はすでに４桁、あとは時間の問題だろう。

http://www.nikkei.com/article/DGXNZO60361710Z20C13A9NN1000/