(株)スマートドライブ【5137】の掲示板 2025/12/04〜

日刊工業新聞の前の記事を読んで25年は増員を多く計画しているとあったので販管費の推移を改めて確認したら確かにかなり上がっていました

22～24年9月期通期の増加額は0.5億程度、25年9月期通期の増加額は1.85億程度

23～25年9月期の1Q単体の販管費の増加額（0.3億程度）を見て当初26年9月期1Qは0.4億増加くらいかと簡単に推測しましたが、比率的には1億近く増えないといけなくなるので仮に1Ｑの販管費が4.5億程度まで大きくなると1Ｑの営業利益や利益進捗も低くなるので見栄えが結構悪いかもしれませんね

そもそも1Ｑは単体で販管費が一番大きい四半期になるので仕方がないかも

今期全体の販管費が15.5億程度（25年9月期は13.8億）推測してガイダンスは十分達成可能なので通期としては大丈夫だと思うけれど

25年は20～30人増やす採用だったけど、今期どのくらい人員を増やすかはまだ記事等になってないので分かりませんが同じくらい採用しても販管費は15.5億程度ではいけるはず


前に上場と同時に黒字化も考えたとコメントありましたが、それよりも規模拡大を考えて採用を進めたけど定着せずにうまくいかなかったという内容もありましたし人が重要だけどそこはうまくいくかは難しい部分もありそう

地方営業に活躍してくれる人が採用で来ていればいいけど

ここは、長期以外の人は入らないで下さいとの事です！　半年・一年では微々たる⤴️しか狙えないそうですね！

最近上下が激しい

せっかく上がったと思ったらもう大投げ
買い残が糞

ミークに言及されていたので個人的なボヤキ

少し前はPERも11とかで割安感もあり、ちょっと調べました

初見はMVNOの下りとIoTの登りを組み合わせたビジネスで面白いと感じましたが、IoTの売上が年々下がり、結局MVNO頼みになりつつあるのでちょっと期待が外れました

実はスマートドライブ☺️もsimを利用しているようでその点でもちょっと楽しみだったのですが、社会的にはIoTコストの下げ要望があるのか、需要がまだ顕在化されていないのか、IoTは伸びてませんでした

キャリアの回線を利用するコストは毎年下落傾向でその点は利益率の改善に向かいそうな良い点

MVNOだけでなく社会解決型のIoTビジネスもしっかり伸びていれば（回線数だけでなく売上も）買いたかったけど、MVNO as a Service方面に力を入れそうだから私の好みでないなと考えてやめました

お金が儲かるだけでなくてこの会社のビジネスは社会の役に立っていいとか、面白いって感覚も大切にしたいと考えて投資してます

>>661

共有ありがとうございます。
海外事業は私も2029年度行こうかなと思っていますが、良い意味で期待を裏切ってほしいですね。

前回に続いての日刊工業新聞ですね。取材依頼が来ているのでしょうか。私の仕事では専門誌の場合、先方から取材依頼が来る場合とこちらから取材してほしいと申し入れるケースがありますが。

確か前回も成長戦略について説明されていて、売上100億円、営業利益20億円の規模は何十年かけて達成しても意味がなく、2028年という短期間で達成することに意味がある、というような説明をされていましたね。

社長は上場即黒字化できると考えていたそうですが、現実は厳しかったとか、自社のオフィスでアルコール検出のデバイス作成してたみたいな苦労話もあったと思います。
(数ヶ月前の記事なのでちょっと記憶が曖昧)。

有言実行で成長している会社なので、中長期視点で今後の成長を期待しながら待つのが良いですね。勿論、短期、デイトレの方を否定することはありませんが、ここは基本中長期投資ですね。

日刊工業新聞の1/22にスマートドライブの記事が載ってますね。

仮登録して読み内容で気になる点は、社長が「今後3年でサービス数を10個増やしたい」と述べていること。

文脈的に恐らくFO含めた範囲の事だと読みましたが意欲的です。

駐車場やガソリン代などの経費精算の自動化や出張手配を自動化など上げているので、既存導入商用車に利用される可能性があり売上貢献は早くなりそうです。


また28年9月期の海外事業の売上高比率を10～20％目標に掲げているようで（これは私は見落としていたのか初見）25年9月期は0.49億（1.7％）なので目からうろこですが、総会でも海外事業は全社成長率より高成長を見込んでいると発言されていたのでかなり成長が期待できそうです。

10～20％となると28年9月期に海外事業売上が10億とかになるのでそれは難しいと思いますが。。。


将来像が少し具体的になる短いですが中々ためになる記事でした。

Den bagger 何やら強そうだ(;・`д・́)ｺﾞｸﾘ

大化けするかも、鴨

332Aミークは、ここ以上にデンバガーの有力銘柄かなー！昨年末に保有しているが👌だよ！
参考までに検索して調べて下さいね♪

ん、ここは良さそうですね...

三角保ち合いでしょうか。収束までレンジかね～

強引に下げてきますね

>>648

スーさんありがとうございます。
買収されると言いたかったのではなく、当初の投稿で書いてくださっていた通り中立性のある事業なので、データがこれからも蓄積されていけば、そのデータを求める企業も出てきてもおかしくない、というのは同感ということでした。

勿論、データを求める=買収ということでは必ずしもないので、事業提携とかデータ販売とかもあるかもしれません。
ただ、このまましっかり顧客を増やして成長してくれれば、蓄積されていくデータはバランスシートには乗らない大きな価値があるとは思っています。

超絶決算後に不当に下げられてたからそろそろぶち上げるか

スマートドライブのビジネスモデルは先々、ユーザーの口コミ等、既に導入先の満足度も高く、導入企業の増加で増収増益で株価も大化けしそうな予感。

>>642

私もTOBの話に出しましたがまだまだ先の話。また単独で大きく成長して欲しいです。スマドラは中立的な立場だからこそ大きく育つと思います。自動車メーカーなどは買収される所には向いてないですね。中立性の高いNTTなどが相性良いかもですね。自動車運転にも参入されるみたいなので😏
短期の人はチャートだけ見てれば良いのではないかと思います。板が薄いので他の銘柄に移動した方が無難だと思います。
私を含め長期の人は成長が楽しみで、会社を応援してる人！

取り敢えず、どうやら上に行くようだな、決算相場、買戻しだろうな。

>>634

半年の株価と3〜5年の話を同時にされると、評価軸がよく分からなくなりますね。
短期で見たいのか、長期で見たいのか、どちらでしょうか。

>>643

買収やTOBの話は会社発信ではなく、外野の憶測ですよね。
数字を見ずに不安だけを書かれても、議論にはならないと思います。