日本電信電話(株)【9432】の掲示板 2021/02/05〜2021/02/16

>>325

「フリーキャッシュフローの使途としては、従前どおり、株主還元の充実や更なる成長に向けた出資等を継続しながら」

Q
本公開買付けの実施に伴う資金調達により負債の水準が高まるが、今後どのようにしていくのか。（11/24更新）

A
本件により一時的に有利子負債水準は高まるが、グループ全体の安定的な収益性およびキャッシュフロー創出力をもとに、財務レバレッジを低下させて財務健全性を維持していく方針。具体的には、本件に約4.3兆円の資金が必要となるが、リース事業分社化（約1.1兆円）や債権流動化（約1.0兆円）により負債を圧縮。フリーキャッシュフローの使途としては、従前どおり、株主還元の充実や更なる成長に向けた出資等を継続しながら、目標水準である有利子負債6兆円程度（EBITDAの約2倍となる水準）まで負債（0.9兆円）を数年程度で返済していく考え。

https://www.ntt.co.jp/ir/library/presentation/announcement_201020.html