投稿一覧に戻る ぜっとの覚え書きの掲示板 3 ぜっと 2014年12月11日 15:41 保有証券の掲示板に売り煽りや買い煽りが多かったため少しばかり調べ事。 投稿数や投稿内容を独立変数とし、株価や出来高を従属変数に設定し統計分析を行う研究はいくつか存在します。 興味深かったため、いくつか論文を流し読みしてみました。 ・Tumarkin and Whitelaw(2001) 掲示板のメッセージはリターンを予測しな い (RagingBull.comのデータをもとに) ・Antweiler and Frank(2004) 掲示板が出来高と当日のボラ ティリティを説明する(Yahoo!と Raging Bull) ・丸山ら(2008) 掲示板の投稿数だけでは株式リターンを予測する事は難しい。弱気投稿数が多いと翌日の株式リターンがマイナスとなる傾向がある。投稿数がボラティリティ、出来高と関連している。強気指数が株式リターンやボラティリティ、出来高と関連している。(Yahoo!株式掲示板をもとに) 出来高と値幅に関しては少しは考えるべきかな、と。ただ、関連している・傾向があると言っても多大な影響をもたらしている訳ではないようです。上記以外にも数本読みましたが、株価については手数料を考慮するとリターンを得ることは難しい、としているものが多かったです。 投稿は有益なものもあるでしょうが、余りアテにし過ぎると痛い目に合うかもしれませんね。自分でも気を付けたいものです。 返信する そう思う0 開く お気に入りユーザーに登録する 無視ユーザーに登録する 違反報告する ツイート 投稿一覧に戻る
ぜっと 2014年12月11日 15:41
保有証券の掲示板に売り煽りや買い煽りが多かったため少しばかり調べ事。
投稿数や投稿内容を独立変数とし、株価や出来高を従属変数に設定し統計分析を行う研究はいくつか存在します。
興味深かったため、いくつか論文を流し読みしてみました。
・Tumarkin and Whitelaw(2001) 掲示板のメッセージはリターンを予測しな
い (RagingBull.comのデータをもとに)
・Antweiler and Frank(2004) 掲示板が出来高と当日のボラ
ティリティを説明する(Yahoo!と Raging Bull)
・丸山ら(2008) 掲示板の投稿数だけでは株式リターンを予測する事は難しい。弱気投稿数が多いと翌日の株式リターンがマイナスとなる傾向がある。投稿数がボラティリティ、出来高と関連している。強気指数が株式リターンやボラティリティ、出来高と関連している。(Yahoo!株式掲示板をもとに)
出来高と値幅に関しては少しは考えるべきかな、と。ただ、関連している・傾向があると言っても多大な影響をもたらしている訳ではないようです。上記以外にも数本読みましたが、株価については手数料を考慮するとリターンを得ることは難しい、としているものが多かったです。
投稿は有益なものもあるでしょうが、余りアテにし過ぎると痛い目に合うかもしれませんね。自分でも気を付けたいものです。