ファンダメンタル・テクニカル分析

>>6547

一つ抜けていました。
(米国)
増税と債務上限問題の懸念。

今日の名言(桜井章一)

理想なのは、「良い内容で勝つ」こと。
次に望ましいのは、「良い内容で負ける」こと。
3番目は、「悪い内容で負ける」こと。
最も下なのは、「悪い内容で勝つこと」

【判断】
今、私にとって「良い内容」は、日経平均先物売り、TOPIX先物売り。

当面のファンダメンタル材料

(米国)
・アフガン撤退でバイデン大統領の支持率低下
・テーパリングの開始時期(23日FOMC)
・政策金利の見直し時期(同上)
・スタグフレーションへの警戒感
・新型コロナウィルスの感染拡大懸念
(中国)
・規制強化と不動産バブル崩壊懸念(20日は不動産大手の利払い不履行懸念)
(日本)
・総裁選、衆議院選挙

基本的なモメンタム・シグナル(カウンタートレンド)

モメンタムは、市場が持つ勢いが増しているか後退しているかを測る指標なので、買われ過ぎ・売られ過ぎの指標として非常に有効である。
相場が天井を付ける場合には、そのかなり前からモメンタムが水平になるか下落に転じ始めている。

【検証】
中期モメンタムは、9月10日に天井を付け低下中。
長期モメンタムは、9月16日に天井を付け下落に転じた。

【判断】
日経平均先物売り、TOPIX先物売り。

各指数のモメンタム

日経平均4.7>マザーズ4.3>TOPIX4.2>ナスダック-2.1>NYダウ-2.2>S&P-2.3>ラッセル-2.4

【判断】
先物売りは、最も割高な日経平均先物にしたい。

今日の名言

(トレンドは)方向が上向きなら、トレンドが変わるまで買い一辺倒の戦略をとりたい。逆に下向きなら売り一辺倒でいこう。横這い相場のときには、トレンドフォロー型の戦略は取れない。
(マーケットのテクニカル秘録)

【トレンドの特定】
10日モメンタムは、9月10日に9.3のピークを付け、9月17日は2.8まで低下。
20日は、9月16日に12.3のピークを付け、9月17日は10.9に低下。

【判断】
先行指標のモメンタムを見ると、日経平均は既に天井を付け、下落分トレンド入り。

>>6531

>9/18　米国マーケット
NYダウ-166ドル、ナスダック-137ポイント
米ドル 109.968、米10年国債 1.363
VIX恐怖指数 20.81
CME 30095

増税や債務上限問題が警戒され、株は売られた。

ロンドン・マーケット

中国の環境規制強化を受け資源株が下げを主導し、FTSEは63ポイント安の6963で終了した。終値が7000を割り込むのは7月下旬以来。

今日の名言

進行中のトレンドを素早く発見し、転換点が来たら直ちにこれに乗じて大きな儲けを得る。
(マーケットのテクニカル秘録)

【対応】
上昇トレンドは終了と判断し、TOPIX先物売り、日経平均先物売り、インバース買いを実行。

CME 30250急落中。

>>6526

9/17 日経平均株価のテクニカル　

終値 30500
移動平均　5日30490、25日28790、65日28465
モメンタム　5日+0.2、10日+2.8、20日+10.9
STC F91.4、S93.1

【読み筋】
・移動平均は、短期・中期・長期すべて上向き
・モメンタムは、中期・長期がプラス圏で下向き
・STCは今日、陰転中。

【判断】
調整局面近し。

日経平均先物　30320売り

1357ダブルインバース　363買い

TOPIX先物　2083売り

TOPIX先物　2079売り

>>6529

>TOPIX先物　2080追撃売り
2071買い

>>6528

>TOPIX先物　2082.5売り
2075買い

TOPIX先物のテクニカル

・15分移動平均　中期>短期>長期　揉み合い
・15分STC　陰転中

【判断】
移動平均の下落トレンド待ち

9/17　米国マーケット
NYダウ-63ドル、ナスダック+20ポイント
米ドル 109.727、米10年国債 1.336
WTI 72.56
CME 30295

米小売売上高が市場予想を上回ったことを受け続伸して始まったが、いつも通りダウは下落して引けた。

今日の名言

(儲けるためには)マーケットが「今後どうなるか」を予想するのではなく、「現在何が起きているか」を測定し、分析することである。
(マーケットのテクニカル秘録)