ＷＤＢココ(株)の掲示板

決算発表日に向けて上がるけど、TOB発表が無ければ元に戻るの繰り返しか

ここは今後上がり期待していいところですか？

なんかありそうだな、ココ！

漏れてる？

着々と集められているような。
ま、さ、か！笑

そうきたか！
って一瞬、見間違ったぞ笑
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ネトフリの買収合意でＷＢＤ急伸
https://jp.reuters.com/markets/japan/V4IBM45HWRNXDE4DEHKFUSX7OU-2025-12-05/

長期で考えているから平常心。

期待してます。

個人的に応援しています！　これからもよろしくお願いします。

社外役員による「関連当事者取引検証委員会」って、どれだけ機能してるの？
議事録を見てみたい。忖度とかないの?

形骸化していないか、株主によるチェックが必要ではないか。ねえ、第2位の大株主になった光通信さんも、そう思うでしょう？

本日のzoomにて
親子上場解消に関して、現時点で申し上げることはありません。開示事項がありましたら、速やかに開示いたします。
とのことです。

長々と連続投稿失礼しました。決算説明資料の冒頭には、役員がずらりと顔写真付きで載っているが、グループ総帥のラスボス感よ（笑）

https://contents.xj-storage.jp/xcontents/AS04646/3a53fcf0/41a6/45c5/8f65/f51dfdef57c6/20251111134331451s.pdf

ココの社外取締役は、少数株主の視点で、しっかり経営を検証する役割を果たしてほしいものです。取締役と監査役の計11人のうち、社外役員はわずか4人。ガバナンス上も突っ込みどころがありそうです。親子上場が問題視されている昨今において昭和の匂いがプンプン漂っています。資本の効率化を本気で検討してはいかがでしょうか。現在の資産をすり減らしてまで株主還元しろとは言いません。引き続き、ぜひ健全な財務は維持してほしいと思います。ただ、毎年新たなフローで生み出される利益については、相応の株主還元があってもいいのではないでしょうか。下記の委員会での活発な議論など、社外役員の皆さんに期待します
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（当社は）社外取締役を委員長とし、社外取締役と社外監査役の全員を委員として構成される、取締役会の諮問機関である関連当事者取引検証委員会での審議結果を踏まえて、当社取締役会を中心とした当社独自の意思決定を行っていることから、内容の妥当性ならびに意思決定手続きの正当性については問題ないものと考えております

ココは時価総額60億円規模に対して「純・流動資産」は34億円に達します。この資産状況を維持しつつ、新たに生み出される利益については、70%を株主還元に充当してほしいということです。グループトップの中野氏が述べられているように、CROは製薬会社の中での手続き業務を外部委託したようなもので、業務は人海戦術で行われていました。DXの推進とAIの導入が進めば、製薬会社がCRO会社に仕事を発注することは少なくなります。ですので、ビジネスモデルの再構築は当然必要です。事業転換を図りつつ、増益が厳しい期間だけでも、株主還元強化の形で企業価値を守ってほしいのです。株価が下がり続けるままだと、せっかく縁あって、WDBココの将来を信じて株主となった個人は報われないのではないでしょうか。

財務的にも事業的にも、ココは配当性向70％ぐらいで、いいと思います。現預金は34億円、売掛金も含めると45億円に達します。一方、無借金で負債総額は10億円。負債を現預金で精算しても35億円が残る計算です。時価総額は60億円なので、ここまでカネをため込む必要があるのでしょうか。大きな工場でも建てるんですか！？M＆Aでも検討しているのですか？

というわけで、今期の予想EPSは300円ですので、このうち200円ぐらいは配当に充ててもいいでしょう。配当利回りは、きょうの株価では、7.7%に跳ね上がりますけど（笑）株主還元がいやななら、非公開化を。不特定多数からカネを集めるには、責任が伴うんです。若手にチャンスを与えたいとか、経営者の自己顕示欲を満たしたいとか、そういうために企業を上場させてはいけません。

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現預金の使い道、上場企業に説明責任　金融庁が統治指針改訂へ
https://www.nikkei.com/article/DGXZQOUB178OK0X11C25A0000000/

親会社が完全子会社化のため、20%プレミアでココ株3千円ぐらいで取得してくれたらいいなあ。

でも、6年前に1530円で上場したココ株を、親会社が公募価格の２倍で取得するのは不自然というか不合理というか。公募価格を振り返ると、やはりTOBの可能性は低いのか!？

「持たざるリスク」ということで再イン。業績の進捗は厳しいですが、この状況で突然、TOBのお知らせで〜す、が出ると、悔しさ倍増なので、まずは打診買い程度で（笑）

注目点
・CRO業界が転換期を迎え、親会社と一体となった改革が必要
・同業他社で非公開化の流れ
・キャッシュリッチで財務良好
・親子上場廃止の動き
・まずまずの配当利回り（3.7%）
・親会社が謎の自社株買い（株式交換用かな笑！）

ここは親子揃って割安放置やから買収されてまえや
親子ともに現金抱え込みすぎやろ

そろそろ・・・特級ＩＲか❓️
ＴＯＢでもいいよ✨️😀

そろそろ経営責任を取って戴かないと、減収減益の連発で居座られても迷惑ですよ。

2600円でインしました！割安かつ収益力あるので安心して持てますね

３Qが大コケ決算だったら、今度こそTOBとセットでくるかもしれないし、こないかもしれない。

ココは上場から日が浅いかもしれませんが、昨日開示のアウトルックは2023年12月上場でTOBですし（笑）

逆張りで3Qで挽回できると思うなら買いでしょうけども、
コケたら下方修正の可能性大です。
3四半期連続で業績悪化ということは、
来期もあまりできないかもしれませんし、
右肩下がりの銘柄はそもそも買わないほうがよいかもしれませんが、
配当利回り4％台後半を超えるラインなら貯金株としてありかもですね。

思ったより下げてませんね！
再inすべきか、３Q開示まで待つか。

財務は良好ではあるものの、ちょっと成長材料が弱すぎて、まだ買えないです。。

先週金曜夜のPTS購入分を微益で無事撤退。PERが一ケタ台の割安とはいえ、進捗率がひどすぎます。

土日でココをいろいろ調べました。２Q中の光通信による買い増しや、今期EPSの行方に注目していきたいと思います。

TOBの可能性に関しては難しいですね。親会社のWDBHDが方針を転換し、きょう立会外で自社株買いを実行。取得総額７億円余りを手にしたのは誰でしょう？（笑）
その資金でココを購入したら面白いのに！

上場してからそんなに年数も経ってないですし、
よほど株価が下がれば別ですが、親会社のTOBの可能性は低いと思います。
同業大手によるTOBのほうが可能性が高いのではないでしょうか。
とりあえず、次の決算で挽回できるかが勝負だと思います。
３Qもコケたら下方修正の可能性大、さらに一段安でございます。

関心は親子上場解消だけ

光通信に次ぐ大株主３位は、ココの社長さん。所有は6万株、時価にして1億6千万円相当です。あすは業績不振で株価が暴落しそうですが、心中はいかに。こうなると、もう慣れっこですかね〜

ちなみにココのナンバー２の女性役員も、戸籍名で大株主10位。1万8千株所有です。いいなあ〜

って、トップ2人も株安の被害者なんですから企業価値アップを頼みますよ！

↓ココが立ち上げる「ライフサイクル全般にわたるサービス」って何？
信じていいの？今回、大株主２位にこっそり躍り出てた光通信さんに相談してみようかな！（笑）
ーーーーー
今般、医薬品と医療機器のライフサイクル全般にわたるサービスを提供することで、より戦略的な課題解決を支援するため、医療機器の臨床開発支援事業を立ち上げます。

ガッカリや！WDBココ山岡

これからCRO業界は厳しくなるのが分かっていながら、どうしてココは人員を増やしたのでしょう。CDMOなど新事業への先行投資？規制強化への対応？調べてみたいと思います。不思議。

同意です、営業利益率が低下傾向なのが一番のネックです。
もともと営業利益率は25％以上あったのが、今期はこのままだと20％を割ります。
一過性の利益率の低下ならよいのですが、人件費などの固定費は削れませんし、
下期も販管費は高止まりしたままだと思われます。
売上は委託範囲や業務工数の見直しで、低下傾向。
このままだと３Qで下方修正が入る可能性が高いでしょう。
今後の成長性がなく業績がヨコヨコならPER10倍、配当４％ラインがフェアバリュー、
今期が減益で来期予想も減益になるようならPER8～9倍ラインに落ちると予想しております。

PTSでおくらで買われたのかわかりませんが、ザラ場で買値で逃げられたら
枚数を減らしたいですね。
３Q決算でコケたときに買い下がれる余裕がほしいです。

中間期決算で利益の進捗率は34%ではなく37%（純利益）でした。訂正します。

というか、下方修正の可能性を心配しているのですが、開示を調べてみると、この会社は、少なくとも2020年11月以降、下方修正を出したことがないのに気づきました。業績が堅調で、上方修正をしたことは何度かあります。

手堅い業績予想は、WDBココならではなのでしょうか。今期業績も、予想通り推移してくれたら御の字なのですが！

中間期決算なのに、利益の進捗率が34%というのが、全くいただけません。売上高の進捗は47%なので、ほぼ想定通りと言えそうですが、既に別の方が指摘したように、やはり人員増が負担となっているようです。季節要因があるわけでもなく、下期も、このまま業績が推移するとすれば、単純計算で、通期の達成率は75%ぐらい。EPSは230円ぐらいで着地するでしょう。そうなったら株価は２千円を想定しなければなりません。
一方、キャッシュリッチで増配余地はありそうなので、5〜10円増を打ち出す可能性はあります。また、強烈な優待も期待できます。発行済み株式228万株に対し増配5円だと、配当コストは約1100万円増です。100株以上を保有する全株主753人に2万円分のQUOカードを贈呈したらどうでしょう。1500万円ほどの贈呈費用で、株価2倍も夢ではありまん。というのも100株≒27万円で配当9500円とクオカ2万円分ですから、合計の利回りが10％超となるからです。親会社の保有割合が高いと、こうした株主還元が可能なのです。

ご存じの通りCRO業界は改革時期。非公開に踏み切った企業が相次いだことも頭に入れておきたいところです。ここはどうなるのでしょうか。WDBココだけに（笑）
https://iyakukeizai.com/iyakukeizaiweb/detail/178412

とりとめのない話で長くなってすみません。土曜の休日ということで、ご容赦を。個人的には全くノーマークの銘柄でしたが、昨夜のPTSでかなり約定しちゃったから買い煽りなんです。本当は。ネットの情報にだまされちゃいけませんよ！（笑）

売上が減ってるのに増員して人件費が増加。
取引先は経費削減してるみたいですし、
下期も業績が上向く可能性は低い。
このままだとよくてEPS250円くらいが限界。
どっかで大幅下方修正が出ますね。
ウォッチリストに入れてましたが、
業績が右肩下がりっぽいのでウォッチから外します。
財務だけはピカイチでした。

そして株価が下がったところでTOBかな（笑）

株価を下げたい強い意志を感じる決算

業績上げる気がないんだったらさっさと親子上場廃止してくださいよ。

終わった

同じ時刻にWDB（2475）ってところも決算出して、自社株買いキターって勘違いしてウザかった

開示資料まだ出ないですね
何時かな

ここは好決算で間違いないとみてる🥸

押してよ😭

こんな一斉バーゲンセールの時に上げてる銘柄があるって!!?

どこだよ！？
え？WDBココ？

バッド押すなよ

親子上場関連で保有してた南海辰村建設が別の理由で急騰して利確できたので、今度こそ親子上場解消銘柄をと引っ越してきました。

創薬で進む水平分業化。開発製造を受託「CDMO」は一大産業となる可能性
2025/09/19
政策特集きらめくバイオ産業 vol.3
METI Journal ONLINE

上がるのを待っている

ただ今は待つだけ

腰を据えて観察していきたい！

ここが親子上場している意味はあるのか？

寝て待て

ホランプのお陰で激安価格で買えた

本日参戦しました。光通信に期待します。

律儀に窓埋めありがとう
やっと買い増しできた

後は2年熟成で待ちます

割安とまではいかないが、割高ではないだろうに。資本もうまく使っているし、配当もちゃんと出している。

投資初心者でとりあえず握りしめて今まできてきまいましたー！そうそう、¥7000すごい時もありましたねー！

4年と言うと、株価7000円のところで売ったら良かったんちゃいますの？

もう付き合いきれない（涙）配当いただいた分を計算して¥2000くらいのマイナスだったので
損切りしました。
ずっと4年くらい握っていたが。。。
ムリでした。
ここから卒業します。

ここから，ここから。

期待している！

遂に特定の資金の仕上げか❗️❓️🤔

チャンスかと思えば、戻りも早いのね

あぁあ、グロースの上げの波にも乗ってか、上がってしまった、ショック😨

まあいつ来るかわからんTOBだMBOだなんてでトレードするのは難しい。

決算の時に出るとは限りませんよ。

うん、まぁあの動画内で言ってる事の中でおかしなところがあれば信用しないけど、言ってる事は間違って無いんよね。

はい、そうです！
今後、注目されて出来高伴う上昇だと良いのですが、一過性だとしこりになります。
難しいですね…

動画見たけど、株主に関しては考えてなかったわ。
あの動画で気づいて買う人も多いのでは？

某動画で推奨されていただけで、材料なし。

いやたまたまでどうせ気配値戻るだろと思ってたけど戻らない
TOBでもかかったの？

ここって2年前のピーク6400円から長期下落トレンドですが、まだまだ底が見えないのでしょうか？。ビジネスモデルに問題がありそう。

TOBは5000円くらい・・・と予想します🤔

ありえないぐらい安くなりましたね。時価総額64億で有利子負債０、現金33億。減損損失の可能性が高いのれんとかがあったら売られことはわかるがのれんも前事業年度末でたったの1億2000万。前期も上方修正＋最終的に上振れでしたし。株主構成とキャピタルポリシーに大きな問題はあるとは言え今のバリュエーションはあまりにも悲観的に思います。

損切り。。
上がるといいですね🥺

業績回復の見通しないなら増配も増員もしないですよね。新規獲得で大口頼りから脱却も出来そうですし、tobは元から親会社も業績良くないから無理としても底打ち期待で入ってみました。流石に割安。