ミネベアミツミ(株)の掲示板

ここはニッチトップで興味深いね。

売上比率16%のベアリング事業が20%超の利益率を出しているものの、売上の大半を占めるMLS事業、AS事業、エレ事業の営業利益率5%〜10%というのはちょっと厳しいですね。

でも、ロボットパーツ、特に力を入れようとしている関節モジュールにとって、MLS、エレ事業は重要で、この分野で高付加価値品のウエイトを高めることが課題と思います。

ＤＣ関連、ロボット、xEV、SDVはこれから。営業利益率の改善に期待です。

利益率１０％見込めない部門は生理しましょう。生理休暇じゃないよ。
少なくとも金太郎アメ部門最優先で。ここの社長の器レベル高い？

5年はマジで待てないって...

ドスンきそうなチャートになった、、、

現物、長期保有と腹を決めたら日々の動きはそよ風程度です。桃栗3年柿8年、桃栗ぐらいの年月には沢山実をつけて欲しいですね。

マジで腹立つ株だが、売ることは無いですね

昨日の下げすら取り返せなかったか。昨日-14今日 10って何か悲しい。
後私の独り言ですがミネベアミツミが下がってニデックが上がってると何かイラッとする。
まぁ独り言ですけど。ミネベアミツミさん応援してますよ。

2800円台のとき持っていて一度売却しましたが再びインしました！よろしくお願いいたします！

１５：３０分、例のあれですな。もう定例行事

力車でも両輪ないと走れない。ベアリング待ってるよ相棒を

休み入る前に入れ

後悔するよ

休み明けは爆上がりでっせ

あらら毎度

終値で指すのが良さそう

下値ジワリンコ

何となく弱弱しい動き。バイアグラ飲んでよと家内言い。

値動きは冴えないけど、ここら辺から3000でモミモミして固めた方が健全だよ。
少ない出来高で反転したところで信用ならんのよ。

これからは中國莫大な補助金貰い大量生産してくるような部門早めに切り離そう矢。
要するに技術優位しか生き残れないこの業界。頼むで社長

本当に3500超えさせないマンシツコイ！

あの永守式にM&Aで売り上げ増はるもええがもともと他社持てあましてた部門。
これからは日立のように切り離すもええんとちゃう？もっと筋肉質になろうや。

２Q好調ならリークしたらどうや？なんやて？ア・カ・ン、空無いわ。

出でよ第二のベアリング、と呼べど叫べど音なしの構え。アカンや内科社長！

200ma超えさせないマンがおるな

上値重っ💦
とりあえず3500以上で引けてくれ！

今日植田さんがぶち壊さなけりゃ
上がるろう

どこの掲示板にもAI長文ニキはいるもんだな。

長文すぎてちゃんと読まないし、スクロール疲れるからもうちょっと要約して、自分の意見で投稿してくれるとありがたい。

昨日は一昨日のAI投資懸念、AI開発減速論、米利上げから下げましたが、終わりにかけて回復し底堅さが確認できた展開でした。

ミネベアは既存製品の需要強く、増産投資のためM&Aは当面見送りのようです。裏を返すとそれだけ２Ｑは好調ということ。このジワリ上げ相場強力です。

ポンコツ AI コピペして何が楽しいんだ？

平均単価の下げ方賛成です。

老人さん嫌いっていうバイアスが強過ぎるぞｗ

難平侍さっさと寝ろよ

​1. 「相関性の高い事業」による多角化の限界（分散が機能しないリスク）

​同社は「五本柱（ベアリング、モーター、アクセス機構、半導体、センサー）」による事業分散を謳っています。しかし、最終需要の行き先は「スマートフォン」「自動車」「産業機械」に集中しています。

世界的な景気後退や半導体サイクルの下降局面においては、すべての柱が同時に失速する「ネガティブ・シナジー」が働き、分散投資としての機能が麻痺して業績が急降下する構造的リスクがあります。

​2. M&A依存モデルにおける「低利益率事業の抱え込み」

​相次ぐ買収によって売上規模（トップライン）は急拡大（1.6兆円超）しましたが、買収先にはもともと収益性の低い事業や構造改革が必要な案件も多く含まれます。

​PMI（統合プロセス）の摩擦: 競合他社に比べて「利益率の低い事業領域」を多く抱え込む形になっており、ベアリング事業で稼いだ高利益が、低利益な買収事業の研究開発費や設備投資に相殺され続ける「希釈化リスク」を抱えています。

​金利上昇局面での財務圧迫: 買収資金に伴う有利子負債の重みが、今後のグローバルな利上げ局面で純利益を直接圧迫します。

​3. 「アップル（Apple）サプライヤー」としての構造的弱み

​ミツミ電機買収以降、同社はiPhone向けのアクチュエータや電源等で大きな恩恵を受けてきましたが、これは諸刃の剣です。

​仕様変更や内製化の一撃: 顧客側の気まぐれ（デザイン刷新、他社への発注切り替え、主要部品の内製化）によって、突如として特定の主力製品ラインが稼働停止に追い込まれる「単一顧客リスク」を常に抱えています。

​4. 高い固定費率と「ベアリング事業」への過度な利益依存

​全社利益の大部分を支えているのは、結局のところ圧倒的なシェアを持つ「極小ベアリング」です。

もし車載向けベアリングで中国ローカルメーカーの追随による急速な価格破壊（コモディティ化）が起きた場合、他の事業でその利益の穴埋めをすることは不可能であり、全社の収益性が一気に崩壊する一本足打法の懸念があります。

​機械的な羅列ではなく、こうした「M&A主導型成長の限界」「単一高利益事業への依存構造」こそが、市場が同社をPER12倍程度と低めに評価（＝ディスカウント）している真の理由であり、最大の下落リスクです。

株価急落時のナンピン買い（難平買い）は平均取得単価を大きく下げる魅力がある一方、業績下振れや為替などの外部環境悪化が長引くと「事業構造の過渡期における買い下がり」となり、資金が長期間拘束されたり含み損が拡大したりするリスクが伴います。

​慎重な再考は非常に賢明な判断と言えます。

​下落を待って長期目線で打診買い・買い増し（ナンピン）を検討する際に、チェックしておくべき重要なテクニカル・ファンダメンタルズのポイントを整理しました。

​ナンピン・押し目買い検討時のチェックポイント

​業績・四半期進捗の確認

​スマートフォン向けなどの需要端境期や車載向けの成長鈍化が一時的なものか、あるいは構造的な減速かを四半期決算ごとに見極めることが重要です。

​為替（ドル円・ユーロ円）のトレンド

​日米の金利差縮小等に伴う「急激な円高局面」では、業績予想の下方修正リスクが高まりやすいため、円高進行が一段落するタイミングを待つのが安全です。

​テクニカル上の「下値支持線（サポート）」での下げ止まり確認

​落下中のナイフをそのまま掴むのではなく、主要なサポートライン（例：過去の安値圏や200日移動平均線付近など）で日足・週足レベルの陽線が出るなど、明確な下げ止まり（底打ちサイン）を確認してからエントリーを段階的に分けるのが基本戦略となります。

​長期投資に向けた分割エントリーのイメージ

​一括で買い向かうのではなく、下値の節目ごとに資金を分割して打診買いを行うことで、想定以上の下落に対するリスクコントロールが可能になります。

6月終盤から下がり続けるだろうと思ったので、ショート入れたら、含み益増えてます

もうちょっと賢いAIコピペしろよ

冷静な分析、ありがとうございます。
落ちるのを待って、長期用に多い目のナンピンを狙っていましたが、
もう少し慎重に再考します。

LINE誘導が来るってことは注目されてるってことかw

8月下旬からずっと200maで跳ね返されてるのか。

今日の寄り天も大口様が意図的に仕掛けてるのかなー

金持ちには逆らえない。買い増しは我慢我慢。

AIコピペ2026おじさん何してんの

中長期のショートて斬新やなー

仕手株以外焼かれるで

​足元の株価は堅調ですが、事業構造やマクロ環境に起因する明確なダウンサイドリスクが存在します。

​1. 為替リスク（急激な円高進行）

​海外売上高比率が非常に高い（8割超） ため、為替変動に対する業績感応度が極めて高い構造です。

​日銀の利上げや米FRBの利下げに伴い円高・ドル安が急激に進行した場合、営業利益が大幅に押し下げられ、株価の調整圧力となります。

​2. 特定顧客・特定市場（スマホ・車載）への依存とボラティリティ

​スマートフォン（特にApple等の主力メーカー）向け需要の季節性・端境期

​機構部品やカメラ用アクチュエータなどは特定大手顧客の生産・売上サイクルに大きく左右されます。新モデルの販売不振や需要端境期には四半期業績が大きく下振れするリスクがあります。

​自動車生産・EV市場の減速

​車載用ベアリングやモーター、各種センサーを展開していますが、世界的なEV市場の成長鈍化や自動車メーカーの生産調整が長引いた場合、高粗利セグメントの伸びが鈍化します。

​3. 米中対立・地政学リスクと中国懸念

​中国を含めたアジア地域に大規模な生産拠点・供給網を抱えています。

​米中技術覇権争いや対中輸出規制の強化が進んだ場合、エレクトロニクスサプライチェーンの分断や代替コスト増が発生し、直接的な打撃を受ける懸念があります。また、中国国内の景気低減による需要減退も直結します。

​4. M&A（買収）拡大に伴う統合・財務リスク

​同社は積極的なM&A（相次ぐ企業買収）により規模を拡大する手法を得意としています。

​PMI（買収後の統合プロセス）の遅れや、買収企業の業績不振・顧客離れが起きた場合、のれん減損損失の計上リスクや利益率の低下につながる可能性があります。

​規模拡大に伴い総資産・有利子負債が増加傾向にあるため、金利上昇局面では財務コストの重荷となります。

​5. テクニカル・需給面でのリスク

​3,500円〜4,000円帯に存在する戻り売り圧力

​過去の高値圏（5,000円台）から下落してきた過程で形成された戻り待ちの売り注文（しこり玉）が上値を抑えやすく、材料不足の局面では売り崩されやすい需給環境にあります。

​まとめ

​「グローバル景気の悪化（車載・スマホ需要減退）」「急速な円高」「地政学・サプライチェーンリスク」の3点が重なった場合、3,000円の大台割れや直近安値圏への再調整を余儀なくされるリスクには注意が必要です。

2921？

１５：３０分、恒例のまたあれですな。少しづつ整理ですか。

終日のたりのたりかな、誰だったかなアこのおいやん。

社長、バフエットさんにうちとこどうですかと聞いてよ。

ミネベア、村田製作所、太陽誘電、TDK同じ様なチャートの動きしてる

やる気なし

社長を信じる♡

買いが処分してくれてるんなら宜しいが・・・

モルガン・スタンレーが、0.5%超の機関投資家の仲間入りになったようだけど、どういう思惑だろう。皆さんの意見をお聞かせ下さい。

ここはよく分からないね。人の裏街道を好むタイプでもないし、機関投資家ががっちりとホールドしているのか。

そっか
じゃあ安心して信用2階建てですね🤔

ちょっと調べたお。
信用倍率が高すぎるから印象は悪いけど、AI様に聞いてみたところ、買い残は時価総額で割ると0.66%しかないから見た目に踊らされているだけで本来はたいしたリスクではないと言っていたお。

200日線のすぐ下でトリプルボトム作ってるしソソられる形にはなってきてる

少し上がれば買い残整理？

チャンス到来！
信用買いは逃げてーーーーーーー！

出来高作って出直し！

上値重たいが着実に上がって行ってくれ！

フィジカルAI、日本勢の勝機は「関節」にあり

ロボのコスト5割占める

NIKKEI Tech Foresight x NIKKEI PODCAST

2026年9月16日 5:00

勝機は「関節」だってさ!!!!

関節ならぶっちぎりド真ん中のヒーハイスト!!!!!
買いまくるしかありませんね!!!!㊗️😎

よしよしやっと上がってきた

伸び盛り業界から引合いあまたのここ、分ってるわなどうなるか？？

ヤル気でたか？

やっと山を登りはじめたミネベアミツミ。ゆっくり登りましょう。先は長いですから。

今日はおとなしめ、機関が活発になるのは明日の利上げがどうなるか次第ですね

200ma超えるにはそれなりにパワー入りそうだからゆっくりでいいさ〜

まぁ、この辺でレンジ組んでるだけで中長期線落ちてくるからな🤫

何処かが定例の買い処分して終わり？

悪さしましたね

機関が悪さしなければね。１５：３０ご確認くだされ。

この調子でお願いします(*'▽')

とりあえず順張りで買い増しなら、200ma超えてサポート入ってからか。

長期用の玉は10,000目標にして基本売らないけど、目先の金もほしい。

いい加減なこと言って申し訳けない。25MAが75MAを超えるのは、本日3606円が必要であった。まだまだだねというか後もう少し。