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今回の決算シーズンは、地合いと上方修正が出やすく、資金を回した方が良いシーズンだったから、ここも上方修正後は、一旦他に回すために資金が抜けたんですかね。

で、決算シーズン終わったら、割安放置みたいな感じで、再度買われた！
みたいな感じなんですかねー。

皆さん凄いですね！1850円台で寄るなんて想像してなかった！僕は自分のストーリーから外れたので損切りしましたけど、応援してます！

それぞれ考えがあって面白いですね。
結構ポジティブな印象を持たれてる方も多くて、びっくりしてます。

僕も被弾してるのであれですが、ここの会社は不誠実だと思います。
1Qと2Qで、資料を変えてあたかも昨年比で増収を記載しているが、前四半期比では、どれも減益していて唯一リユースだけ+2％程度増収ですよね。

リユースの「おいくら」だって、2Qの送客数は1Qより減ってますよね。
メディア事業もPVは伸びても収益減、モバイル事業に至っては、新規獲得減からの、ストック収益も1Qより減益ですよね。(1Qのグラフと2Qの資料から、数字を計算)

しかも、鞍替え出来てから、初め「おいくら」の送客単価や利益率計算出来るようにしているし、農機売上げ掲示するって、株主を2Qまで引っ張りたいのが、透けて見えてしまう。
僕はそう感じちゃいました。引っ張られたけど笑

GOOGLEのアップデートって、昨年を参考にすると、次5月だからそれまで、下降トレンド継続の可能性の方がリスクとしてあるから、盛り返すのは難しいと感じているし、おいくらの送客利益率も販管費増で、下がる事が見えているので、期待薄い感じしてしまいます。

3-5月は確かに「おいくら」の単価、利益率共に向上するという季節変動性は感じますが、もはや全体の40％程度を占める、メディア、モバイル事業が、こけている可能性が高いとなると、どうかなと思いました！

ここの投稿の方々は、自分よりももっとこの会社好きなんだなと感じたので、人それぞれですが、会社には誠実に頑張って欲しいと思いましたー！明日怖いけど、結果発表待ちましょう(^-^)

決算説明資料読みました！

感想からいくと、見にくい。なんで1Qの決算説明資料と2Qの見せ方変えるの？と思いましたね。

明らかに、見せたくない物があるのかなと。
どのセグメントも、1Qより弱い所を隠そうとしてるのか、なんなのか。
「気にしない投資家なんていないと思うんだけど」と思いましたね。

1リユース事業
利益率の悪化は、海外拠点の販管費増とされてましたが。ここは農機具売上を押し上げたいということだと思うので、利益率圧迫は仕方ないかと。1Qでもアナウンス必要だと思うけど、鞍替えには悪影響だから出さないという感じでしょうか。

おいくらについては、送客1件あたりの売上は1323円、利益676円で、取り扱い単価はかなり低いですね。
ただ、利益率はWEBからの送客により+9％程度改善出来ているという感じですね。

元々説明にあった、リユース事業の88％は、利益の12％しか生んでいないという会社アナウンスからすると、利益ベースではおいくら事業が上回る水準まで来ているのは良いことかと。
かつそれでいてリユース事業は農機を除いて、-8.7％で抑えているので、利益率向上には寄与していくと思います。

一方で、「おいくら」の送客数は、
1Qで35470件、2Qで32570件になります。

こういうのを出さないのが、いけ好かない。
正直に出せよって思う。

成長戦略に、テレビ、アプリ投入なので、当然利益率は圧迫しますよねー！
個人的には、どれくらいの効果を見込んでいるのかが定まっているのか、大丈夫かなと思います。


農機は順調でしたね。


2メディア事業
案外PV数は、1Qよりも2Qの方がよくてびっくりしてます。しかし、売上も下がっていて、利益率も下がる。

社内向け売上の中身は不明ですが、それが売上減ですよね。

ポジティブに言えば、人件費かけてPV数は向上している！けれど売上、利益率は人件費をかけただけ増加には現段階で至らない。

しかもグーグルのコアアップデートって、12月に終わったばかりだし、次はおそらく5月位だとすると、今期に改善する見通しはないと思います。


3モバイル事業　
概算ですが、1Qストック収益830に対して、2Qは698百万になってますよね？(1Qの決算説明資料のストック収益推移から、2Qの決算説明資料と照らし合わせてみた)

これって、販売奨励金以外に、解約率上がってるのかなと。正確に言えば、今まで解約される分、新規獲得してたものが、解約数の方が上回ってしまった。
感じでしょうか。

メディア事業と同じく、ネットからの送客なので、少なくとも今期は改善厳しい。


僕的には決算をこんな感じで読んだのですが、もし間違っている所あれば教えてください！

少ない現物ですが、今は売ろうと思ってます。
どう考えても会社の説明には、分かりにくくさせている部分が、出ていて腹立ちます、正直。

前回決算直前で入って、今回まで含み損抱えてましたが、今回はちょっとシナリオ崩れましたかね笑

個人的に1番ダメなのは、「おいくら」で今まで取り扱えない、もしくは売上合っても利益率低い物を、他社への送客により利益率向上させていくという趣旨だと理解してましたが、2Qの利益率の低さは、それを説明出来ない。農機に力を入れていたけれど、季節変動性からくる低迷なのかまでは判断出来ないですが、この決算は持てないかなと思いますね笑

メディア事業も販管費の記載もありますが、強みのSEO対策も弱くなったということと捉えると、モバイル事業の送客の弱さも出てしまってもおかしくないかなと。

悔しいですけど、コロナ後の展望が見えにくい決算だと思ってしまいましたー！

予想が外れてしまいました笑

成長性は弱いので、株価上昇は難しかったですかね！今でも割安感はあるのですが。

まだまだ、分からない展開とは思いますが僕は予想とずれたので切りました！

前みたいにずるずる下がられると困るので笑
また、良いタイミングがあれば入りたいと思います。

良い決算でしたね(^-^)
ここは、過去3Qでは進捗85％ぐらいあっても、修正出さなかったので、少し心配でしたが、かなり保守的な修正なので、通期も上振れる可能性の方がやや高いと感じてます。

3Qの営業利益率も、5.7％と改善してるのもあって、通信販売が順調なため、もちろんパソコンの会社であるため、買い換えサイクルの影響を受けるとは思いますが、底堅い会社になりつつあると感じてます！

僕は2Q時点でくらってので、今日枚数減らして決算通過しましたが、決算後に1311円で売ってたので、買い増ししました(^-^)

直近結構上げてたので、月曜日どうなるか分かりませんが、個人的には上目線で考えてます。

惨めな人になってしまいました！
騒いですみません。

ここのビジネスモデル的には進捗はいいと思えているので、株価が落ち着いた所でもう1枚は買い増ししたいと考えています。

考えとして、おいくらでの送客の増加や、メディア事業による、マーケットエンタープライズ全体に集客する形で、自社の製品やを販売、手数料、広告料で利益をあげるという、ビジネスモデルだと考えています。

その意味では、おいくらでの送客数がこの会社のKPIと感じていて、その意味では進捗は良好と感じてます。リユース事業の粗利も改善しているようですし。

農機具の売上も、リユース事業の売り上げを押し上げているので、いい決算だと思いました。

もし、違う場合や考えとして改める所があれば教えて欲しいです。

悩みに悩み、引けで最低限でINしましたが、個人的には勝利決算だと思ってます(^-^)

信用買い残が、昨日に結構解消していたので、とりあえず投げ売りは止まりましたね！どうなるかまだわからないですが、一旦安心です。
早い段階で、指し値入れたのは後悔してますが、個人的には値動きわからない間は、静観で、売るときは自分の見立てが崩れた時にしようと思います。
外部要因で、結構気持ちは揺さぶられてますが笑

さすがに売られすぎと思い、最後に510円で追加少ししたけど、最後の売りすごかったですね！
明日は反発して欲しいですね！
もしくは、期待感のみの相場だったならまだ下がるかもですが、ほぼ上方修正前の株価に戻ってきてるので一ヶ月の月次と相場全体の影響だけではあまり説明のつかない下げですね。

信用買いの人が手放し始めたのですかね。

>>No. 191

そうなんですか！あまり分かってないかも知れません！笑
一法人あたりの単価は上がってルけれど、解約率の上昇は、ストック型ではよくないのではと思ってました。
引当金が増えていたので、その分の解約数に繋がったのかもとは思っていたのですが、見栄えはよくないと思ってました。

もしよかったら、教えて下さい笑
参考にさせて頂きたいです笑

今日の月次報告は良い物ではなかったですね、明日は売りが強そう！

一ヶ月の月次をどこまで市場が重く見るのかがポイントですね。成長性とカタリスト込みの株価ですから！今日あまり下がらなかった分明日は市場平均より落ち込みそう！

上がっても、下がっても業績推移が変わらない間は持ち続けたいと思います。なんでストップ高になったかはあまり分かってないのですが、自分の見立てと違うことは分かりました！
1/31の上方修正出たから、決算は出尽くしかと思ってたのですが。決算の中身でいい材料があったということでしょうか？それともコロナの相場への悪影響を予測している人たちのディフェンシブ株的な要素なのでしょうか？

誰か教えて下さい笑

上方修正きましたね！

>>No. 1003

返信ありがとうございます。確かに急騰の理由については、検討が必要でしたね。ただ、今後の業績についての検討も必要だと思っています。今後の業績が先行きが検討できれば、保有すべきかの判断にもなるとおもったのですが。あまり求めた回答では無かったですが、自分でも考えて見ます。

初心者で、質問です。決算短信の1Qで、売上高は伸びたのに、販管費などは昨年度と変わらなかったのは、どういった理由と考えるのが自然なのでしょうか？
高値で買ってしまっている状況なのですが、しっかり考えてから売るなら売りたいと思い、投稿しました。
誰か教えて頂ければと思います。