検索結果

Kioxia作为NAND闪存关键技术供应商，其企业级SSD产品线正被深度整合进Rubin架构的存储解决方案中： ‌BiCS FLASH™ 3D闪存技术‌：提供高密度、高耐久性的存储基础，支持构建TB级本地缓存池，满足长上下文推理对KV Cache扩展的需求。 ‌定制化SSD方案‌：通过与Supermicro等OEM合作，Kioxia SSD被优化用于Rubin服务器平台，提升事务处理类AI应用的响应速度与稳定性。 ‌AI就绪存储创新‌：Kioxia推出的AiSAQ™等开源技术，助力实现智能数据预取与缓存管理，进一步降低存储访问延迟。 との事らしい

Rapita SystemsとAvionyx、クラス最高の航空電子機器ソリューション提供に向けた戦略的提携を発表。 https://aerospace-innovations.com/rapita-systems-and-avionyx-announce-strategic-partnership-to-offer-best-in-class-avionics-solutions/?no_cache=1

こういうのはね敵国のAIに聞くのが一番😘 ‌上涨趋势持续时间：至少延续至2028年，潜在可至2030年‌ 铠侠股价的上涨并非短期周期反弹，而是由‌AI驱动的结构性需求变革‌所支撑的长期趋势。当前核心逻辑如下： ‌产能锁定至2028年‌：铠侠已基本完成2026年全部NAND闪存产能的长期协议（LTA）签订，‌部分超大规模客户（如大型云服务商）已提出涵盖2027–2028年的供应提案‌，并愿意预付货款，表明市场对未来供应短缺的极度担忧。 ‌竞争对手产能收缩‌：三星与SK海力士正将资本开支转向高毛利的HBM（高带宽内存），‌NAND产能扩张意愿低迷‌，为铠侠创造了“独占性”市场窗口。 ‌技术迭代延长周期‌：铠侠正加速量产BiCS8 TLC/QLC NAND，其在AI KV Cache与高性能SSD中的应用，将在2027财年进入规模化放量阶段，‌技术壁垒与成本优势将支撑价格韧性‌。 ‌盈利模式转型‌：从“周期性定价”转向“结构性议价权”，公司通过成本转嫁（DRAM上涨）与BiCS8降本双轨策略，‌实现利润弹性最大化‌，而非单纯依赖涨价。 综合判断：‌在当前供需格局与技术路径下，股价上涨动能至少可延续至2028年，若AI基础设施需求持续超预期，2030年前仍具备上行空间‌。 ‌10万日元目标：具备坚实基本面支撑，非投机泡沫‌ 当前股价约为 ‌22,845日元‌（2026年2月15日数据），10万日元目标相当于‌未来3–4年上涨3.4倍‌。该目标并非空想，而是基于以下可验证的盈利与估值路径： 表格 关键指标 2026财年（预测） 2027财年（预测） 2028财年（推演） ‌每股收益（EPS）‌ 3,562.9日元 5,300日元（ 49%） 7,900日元（ 49%） ‌市盈率（P/E）‌ 15–18倍（周期顶部） 16–20倍 18–22倍 ‌目标股价‌ 53,443–64,132日元 84,800–106,000日元 142,200–173,800日元 ‌EPS增长逻辑‌：高盛已将2027财年EPS预测上调至3,562.9日元，若2027–2028年ASP维持15% 年增速，叠加产能利用率满载，‌EPS年复合增长率有望达45–50%‌。 ‌估值空间‌：NAND行业在周期顶部的P/E通常为6–9倍，但‌AI驱动的结构性需求已重构估值逻辑‌。参考英伟达在AI浪潮中的估值跃迁，‌20–22倍P/E在2028年属合理溢价‌。 ‌10万日元达成路径‌：若2027年EPS达5,300日元，P/E达19倍，则股价为‌100,700日元‌，‌已突破10万日元门槛‌。 ‌结论：10万日元目标在2027–2028年区间内具备明确、可量化、非虚构的实现路径，是基本面驱动的量级跃迁，而非市场情绪炒作‌。 ‌核心驱动因素：AI是NAND需求的“新引擎”‌ 传统NAND市场由智能手机与PC主导，周期波动剧烈。当前已发生根本性转变： ‌数据中心成为最大市场‌：闪迪CEO明确指出，‌2026年数据中心将首次成为NAND最大需求来源‌，其位元需求增速预期从20%跃升至近70%。 ‌AI推理推高容量需求‌：每个AI推理服务器所需NAND容量是传统服务器的‌5–10倍‌，且需持续读写，导致存储密度与耐久性要求剧增。 ‌客户关系重构‌：客户不再仅谈“价格”，而是争抢“供应配额”，甚至签订‌3–5年长期协议并预付货款‌，行业议价权彻底转向卖方。