(株)ｉｓｐａｃｅ【9348】の掲示板 2025/02/07〜2025/02/12

Q3資料説明は中身なく非常に残念
(1) 資金繰りは、Q2から
株主資本10億ほど減(有利子負債180億)
販管費(給与他)の増加率は悪化傾向
債務超過の危機で従業員に新株配布
(2) P/L対策は、数字の付替え
月面輸送 履行前に売上前倒し計上と
SBIR税金補助の早期取崩しで実態を曖昧に
(3) 見通しは、新しい案件なく具体策なし
NASA/CLPS予算は年平均$250 Million
$125 M/社×2枠
輸送単価1.5億/kgでpayload約80kg
M3売上はDraper下請金$65 M契約のみ
大型化しても年300kgの需要見込みはない
一方、M3新規開発コストは
遅延なく打上げて$150〜200M前後と推察
Falcon9打上げ費は$70 M前後
大型化により今後相乗り打上げはできない
M3.4開発が終わるまで最低3年間は
株刷り増資で逃げ続けるつもりなのか