藤久(株)【9966】の掲示板 2015/04/08〜2020/08/24

本日の日経記事によりますと、22年6月期に売上高202億円、営業利益13億円
とする計画を近く引き上げる見通しとありました。

ちなみに2020年6月期は3Q単独での営業利益は6億円ぐらい、
4Q単独で8億円ぐらいとの予想ですので、この勢いが多少失速しても
中期計画は実現不可能な数字では無いと考えており、逆にミシンの
販売状況次第では更なる上振れシナリオもあるかと考えております。

見直し後の中期経営計画での予想営業利益が引き上げられるとの
前提から計算されますEPSから妥当株価を考えれば、直近の株価は予想PERにて
2～3倍前後である可能性もあることから、目標株価を保守的に見積って
予想PERの6倍程度で3000円とさせて頂いております。
さらに、例えば9月の月次が150を超えるような展開になった場合には、
目標株価5000円以上へ引き上げることも検討を始めております。

ちなみに藤久の上場来高値は4千円以上ですので超長期で見れば
1400円台の株価は私も長期的視点で高いとは断言出来ないとの意見です。

2020年6月期業績予想のおさらい
6/3会社発表の上方修正、会社予想
売上高21,736(昨対114.8%) 営業利益533(単位：百万円)
6月月次より、私の個人的再修正予想
売上高22,348(昨対118.0%) 営業利益716(単位：百万円)
同社発表済の月次情報から再増額修正濃厚と予想しております。

(個人の適当予想ですので投資判断は自己責任でお願いいたします。)