(株)アルデプロ【8925】の掲示板 2017/12/08〜2017/12/26

◎H26.12.12・発表「第三者割当によるCB及び新株予約権の募集について」のIRの内容は、以下のとおりです。

①第3回無担保転換社債型新株予約権付社債
(1)払込期日　H26.12.29
(2)当該発行による潜在株式数　2,297万5,301株
(3)資金調達額　40億円
(4)転換価額　174.1円
(5)割当先　全額(４０億円) エボ・ファンド
(6)利率　本社債には、利息は、付しません。

②第７回新株予約権
(1)割当日　H26.12.29
(2)新株予約権の総数　2,297万5,300株
(3)当該発行による潜在株式数　2,297万0,300株
(4)資金調達額　約40億円
(5)行使価額　174.1円
(6)割当予定先　全株数(2,297万5,300株)　エボ・ファンド

※以上の内容から、3年を経過した「現況」は、つぎのとおりです。
◆アルデプロのメリット
・2件とも「普通株式への転換が行使されたら」、約80億円の資金調達に結びついたが、2件とも「普通株式に転換されなかった」ことから、新たに、約4,600万株もの大量の普通株式が市場に出回らなかったので、「一株当たり利益の希薄化」が防げたこと及び40億円もの大金を「3年間も無利息」で借りられたこと。

◆エボ・ファンドのメリット
・秋元会長から借りた2,000万株を元手に、「3年間もの長期間」に亘り、「空売り」を続けたことにより、「莫大な株取引譲渡益を計上」することができたこと。